Запропоновано 2 способи вимірювання кредитного ризику - через спреди бондів і спреди кредитних свопів на дефолт. Досліджено взамозв'язок між двома цими спредами та надано модель, яка передбачає, що вони мають бути рівними. Модель також передбачає використання безризикового бонду. Як такий обрано німецький бонд, а спреди досліджено за даними Італії, Іспанії, Росії, КНР, Південної Кореї, Бразилії та Мексики (2009 - 2014). Наведені дані доводять, що в багатьох випадках дана модель не працює. Для країн Єврозони (Італія та Іспанія) модель працює в окремі періоди. Для решти країн запропоновано використання іншого безризикового бонду (не німецького).

  Повний текст PDF - 235.645 Kb    Зміст випуску     Цитування публікації

  Якщо, ви не знайшли інформацію про автора(ів) публікації, маєте бажання виправити або відобразити більш докладну інформацію про науковців України запрошуємо заповнити "Анкету науковця"